近兩個(gè)月來(lái)，無(wú)論是監管部門(mén)6張罰單劍指3家券商，還是對廣發(fā)證券未盡責的處罰、對3家中介機構實(shí)施接管，均彰顯了監管部門(mén)對資本市場(chǎng)違法違規行為持續“重拳”出擊的堅定決心，必將對違法違規行為形成強大震懾。監管層應對違法違規行為“零容忍”，重遏制、強高壓、長(cháng)震懾；券商等中介機構則要充分發(fā)揮“守門(mén)人”作用

　　8月31日，中國證監會(huì )機構部一口氣下發(fā)了6項行政監管措施，宏信證券、中郵證券、萬(wàn)和證券這三家券商及其多名從業(yè)人員收到了監管罰單。宏信證券因違規新增表外代持等問(wèn)題被證監會(huì )采取了暫停資產(chǎn)管理產(chǎn)品備案6個(gè)月的行政監管措施，并對部分責任人員作出了認定為不適當人選的決定。監管層對中郵證券、萬(wàn)和證券及其相關(guān)責任人的處分，也均與資管業(yè)務(wù)相關(guān)。

　　一般說(shuō)來(lái)，券商及其他中介機構在資本市場(chǎng)中承擔重要的“守門(mén)人”職責，是資本市場(chǎng)核查驗證、專(zhuān)業(yè)把關(guān)的首道防線(xiàn)。不過(guò)，現實(shí)中有部分中介機構沒(méi)有履行法定職責，部分機構及從業(yè)人員缺乏職業(yè)操守，內控松散，管控失效，履職不力，把關(guān)不嚴，嚴重損害資本市場(chǎng)秩序，破壞行業(yè)生態(tài)。甚至有中介機構從資本市場(chǎng)“守門(mén)人”變成了上市公司實(shí)際控制人的“合謀者”。

　　比如，因廣發(fā)證券及相關(guān)人員在相關(guān)投行項目執業(yè)過(guò)程中未能勤勉盡責，存在盡職調查環(huán)節基本程序缺失、缺乏應有的執業(yè)審慎、內部質(zhì)量控制流于形式、未按規定履行持續督導義務(wù)等重大違規行為，證監會(huì )根據違規事實(shí)和相關(guān)規定，在7月10日對廣發(fā)證券采取暫停業(yè)務(wù)、實(shí)施整改等監管措施，并嚴肅追責相關(guān)責任人員。又如，鑒于新時(shí)代證券、國盛證券及國盛期貨隱瞞實(shí)際控制人或持股比例，公司治理失衡，為保護投資者合法權益，維護證券市場(chǎng)秩序，證監會(huì )7月17日依法對新時(shí)代證券、國盛證券、國盛期貨實(shí)施接管。

　　近兩個(gè)月來(lái)，無(wú)論是監管部門(mén)6張罰單劍指3家券商，還是對廣發(fā)證券未盡責的處罰、對3家中介機構實(shí)施接管，均彰顯出監管部門(mén)對資本市場(chǎng)違法違規行為持續“重拳”出擊的堅定決心，必將對違法違規行為形成強大震懾。

　　一方面，監管層應對違法違規行為“零容忍”，要重遏制、強高壓、長(cháng)震懾。始終保持監管高壓態(tài)勢，堅持有案必查、有錯必懲，讓違規者付出代價(jià)。嚴格落實(shí)有關(guān)法律法規要求，全面壓實(shí)券商等中介機構責任，持續加大監管執法力度，堅決懲處違法違規行為，凈化市場(chǎng)環(huán)境，切實(shí)保護投資者合法權益，助力資本市場(chǎng)更好地發(fā)揮服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟功能。要形成不能違、不敢違、不想違的資本市場(chǎng)誠實(shí)守信守法氛圍。

　　另一方面，券商等中介機構則要“打鐵還需自身硬”。隨著(zhù)新證券法的實(shí)施和注冊制改革深入推進(jìn)，券商等各類(lèi)中介機構的責任進(jìn)一步加大，各機構須提高認識、從嚴要求，切實(shí)把法律法規要求轉化成歸位盡責的內在動(dòng)力和行動(dòng)自覺(jué)。在盡職調查、出具意見(jiàn)過(guò)程中，獨立客觀(guān)、公平審慎；在公司內部風(fēng)險機制上，健全風(fēng)控、質(zhì)控和合規體系；不斷完善內部控制，強化風(fēng)險意識，堅守勤勉底線(xiàn)，提高履職水平，充分發(fā)揮“守門(mén)人”作用。

　　毫無(wú)疑問(wèn)，“零容忍”將成為遏制資本市場(chǎng)違法違規行為的常態(tài)。券商等中介機構必須以案為鑒、警鐘長(cháng)鳴，提升投研和創(chuàng )新能力，推動(dòng)行業(yè)資管業(yè)務(wù)規范健康發(fā)展，回歸業(yè)務(wù)本源，更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟、服務(wù)居民財富管理需求。唯有如此，全面凈化市場(chǎng)生態(tài)，誠信守法資本市場(chǎng)建設才會(huì )更有力推進(jìn)。（本文來(lái)源：經(jīng)濟日報 作者：溫濟聰）